监管层曝次新股炒作大案 新股配售“黑名单”扩容逾千人

每日经济新闻记者 杨建 每日经济新闻编辑 谢欣

炒作次新股一 直是A股市场上资金热衷的投资路径，但随着监管升级，隐藏次新股疯狂炒作背后的猫腻终于被揭开。据8月4日证监会新闻发言人高莉介绍，今年2月至3月期 间，某企业组建操盘团队，筹集数十亿资金，利用300多个账户，采用频繁对倒成交、快速封涨停等异常交易手法，连续炒作多只次新股，涉嫌操纵市场。

炒作次新股大案曝光

对于一般投资者来说，从规避年报业绩风险的角度，选择投资次新股相对安全。同时次新股往往因流通盘较小的特点而极易被炒作，因此吸引了大量游资机构。今年上半年次新股出现疯狂炒作，其背后隐藏的猫腻如今终于被揭开。

8月4日，证监会新闻发言人高莉介绍，今年2月至3月期间，某企业及其实控人通过资金中介筹集数十亿资金，利用300多个账户，采用频繁对倒成交等异常 交易手法，连续炒作多只次新股，涉嫌操纵市场。此次进入审理阶段的炒次新股案件呈现出显著的特征，其中操纵主体“团伙化”，成批使用地域特征明显的账户， 利用短期资金优势，通过盘中拉抬、封涨停、对倒等多种欺诈手法，在短时间内轮番炒作多只股票。

此外证监会还表示，将持续保持对操纵市场行为的打击力度，抓紧推进第二批案件办理，对违法主体依法严肃处理。目前着手调查的16起操纵类案件，已有9起 进入审理程序。对此巨泽投资董事长马澄告诉《每日经济新闻》记者，新股炒作降温与管理层的监管有关，反应了管理层引导价值投资、严打炒新的决心。

网下配售“黑名单”增逾千名

《每日经济新闻》记者注意到，8月1日晚间，中国证券业协会发布2017年第3号《首次公开发行股票配售对象黑名单公告》，将在去年11月至12月52个IPO项目的新股网下申购过程中，违反相关规定的1013个股票配售对象列入黑名单，这也意味着，在未来6个月或1年的时间内，上述对象将与网下打新无缘。

这一批列入“黑名单”的受罚主体多为个人投资者。据不完全统计，个人投资者共计888名，占比约为87.7%。而以去年下半年网下打新主流5000万元的市值门槛来看，上述个人投资者均为市场大户，甚至“牛散”也不在少数。此外机构配售对象合计125个，包括券商、基金、私募、信托、保险、企业法人、财务公司等，其中涉及9家私募公司旗下共13只产品上榜。

在今年2月、5月发布的两批网下打新“黑名单”中，涉及配售对象分别为309个和514个。8月1日公布的处罚数量比前两批黑名单的处罚数量加在一起都 要多。这次公示并未显示网下打新违规的原因，但从过往的经验来看，提供有效报价但未参与申购、未按时足额缴付认购资金、网上网下同时申购是网下打新违规的 常见问题。

有私募人士告诉《每日经济新闻》记者，在目前打新收益不断缩水的背景下，所持有的账户市值股票面临的市场波动风险更大，这或许是部分机构放弃打新的原因之一。

[责任编辑：曾真真]